Индия впускает ритейлеров

Индия постепенно открывает рынок розничной торговли для иностранных инвесторов. На полную свободу пока рассчитывать сложно, но перспективы все равно большие. Однако розничным сетям придется столкнуться с протестами оппозиции и многочисленными бюрократическими препонами.

Поверх барьеров
В сентябре власти Индии пошли навстречу иностранным мультибрендовым ритейлерам, разрешив им владеть до 51% акций в совместных предприятиях в результате нового законодательства. Они пока могут работать только в тех городах, где проживает не менее 1 млн человек. Однако Индия четко разделила понятия «мультибрендовая розница» и «монобрендовая розница» с радикально разными правилами для каждого сектора.

Монобрендовым ритейлерам в январе разрешили владеть до 100% акций в совместных предприятиях. Работа розничных гигантов контролируется правящей партией «Индийский национальный конгресс».

«Эти реформы дали дополнительный импульс в 2013 году для того, чтобы увидеть приток новых участников рынка. Исследование CBRE показало, что в Индии присутствуют около 60% ключевых международных ритейлеров. Однако после недавних реформ более 60 розничных ритейлеров подали заявки на разрешение им вести свой бизнес в Индии», – отметил Аншуман Магазин, председатель и управляющий директор компании CBRE в Южной Азии.

Зарубежные ритейлеры также должны будут инвестировать в индийскую экономику 100 млн долларов в течение трех лет. Наконец, иностранные гипермаркеты должны получать до 30% товаров от мелких поставщиков. Это правило создает немало проблем международным производителям роскошных товаров.

Для монобрендовых ритейлеров условия более благоприятные. Они могут быть полностью представлены иностранным капиталом, их не касаются географические ограничения. Они также должны закупать до 30% товаров у местных бизнесменов, но это не обязательно могут быть мелкие производители. Такие правила делают бизнес монобрендовых рителеров более жизнеспособным.

Иностранные инвесторы применяют очень разные подходы к рынку Индии, где довольно большая часть всех розничных продаж осуществляется через частные магазины, открытые базары и другие традиционные для страны форматы торговли.

Международные ритейлеры и раньше имели выход на индийский рынок, но до сих пор им приходилось сотрудничать с мелкими розничными компаниями. Теперь им будет проще торговать напрямую. Однако индийская оппозиция выступает против подобных послаблений, опасаясь, что в результате с рынка будут выдавлены местные торговцы. В сентябре в Индии прошел ряд забастовок против подобных планов правительства.

Сигнал для инвесторов
Индийский рынок ритейла остается очень привлекательным для инвесторов. «Общий объем индийского рынка розничной торговли оценивается в 550 млрд долларов, а к 2022 году эта цифра может вырасти до 1,4 млрд долларов. Индия может стать одним из крупнейших рынков потребительских товаров. Число представителей среднего класса в Индии каждый год будет увеличиваться на 20 млн человек», – заявил главный экономист по Азиатско-Тихоокеанскому региону компании HIS Раджив Бисвас (Rajiv Biswas).

Розничные гиганты продолжают строить планы по экспансии на индийский рынок. Перспективы для ритейлеров огромные. Население Индии стремительно растет, причем покупательская способность потребителей становится все выше. По прогнозу Ассоциации торгово-промышленных палат Индии, розничный рынок страны удвоится к 2017 году – до 47 трлн рупий (874 млрд долларов).

«Быстрый экономический рост в период между 2002 и 2010 годами привел к значительному улучшению уровня жизни в Индии. Валовой национальный доход на душу населения рос в среднем на 13,7% в год. Большая часть населения вырвалась из бедности и превратилась в стабильный средний класс. По данным Национального совета исследований прикладной экономики, к 2012 году в Индии было уже 160 млн человек со средним доходом. Покупательская способность растет, что делает Индию все более привлекательным рынком», – говорит Аншуман Магазин.

Эксперты компании Export Solutions призывают инвестировать сейчас, пока рынок только набирает обороты и стоимость выхода на него относительно низка. «К 2025 году индийский рынок розничной торговли будет на 20% представлен иностранными компаниями. Сейчас эта цифра составляет 10%», – прогнозирует Раджив Бисвас.

«В крупных категориях, таких как продукты питания и производство одежды, доля иностранных ритейлеров сравнительно небольшая. Однако ситуация быстро меняется.
В таких категориях, как товары роскоши, на рынке уже доминируют иностранные игроки», – добавил Амитабх Малл, партнер и управляющий директор BCG (Индия, Мумбай).

Такие компании, как IKEA, Flat-Pack и H&M постепенно открывают свои магазины в стране. Последовать их примеру хотят и компании Walmart, Tesco и Carrefour. Они пытаются пробиться на рынок Индии, но пока не очень удачно.

Шведский мебельный концерн IKEA инвестирует в открытие магазинов по стране 1,5 млрд евро. Компания уже получила соответствующее разрешение от Индийского совета по иностранным инвестициям. Одобрение было получено, после того как на прошедшей неделе регулирующий орган запретил IKEA открывать кафе в магазинах и ограничил список разрешенных к продаже товаров. В планах у концерна открыть 25 новых магазинов в Индии. IKEA осталось дождаться разрешения от кабинета министров Индии.

Планы по многомиллиардному инвестированию на рынок Индии есть и у британского Tesco. Ритейлер также планирует открыть сеть магазинов под собственным брендом. А пока Tesco ведет деятельность в Индии совместно с Tata&Sons.

Auchan планирует открыть в регионах страны 13 – 15 гипермаркетов под собственным брендом. Гипермаркеты Auchan откроются на месте магазинов SPAR. Сейчас французский ритейлер управляет 13 магазинами в Индии через франчайзинговое соглашение с местной компанией.

Индийский рынок также интересен производителям одежды H&M и Gap. Однако у них пока нет конкретных планов по открытию торговых точек. Inditex уже открыл магазины одежды Zara в Индии через совместное предприятие с Tata Group.

Три года назад Wal-Mart планировал стать самым крупным ритейлером в Индии к 2015 году. Компания даже разработала специальный бизнес-план по завоеванию рынка под названием «Пусть будет победа». Но сегодня Wal-Mart почти не продвигается на рынке Индии. Ритейлер открыл всего пять оптовых складов по стране в прошлом году, что было значительно ниже запланированных 22.

Экспансию Wal-Mart могут затормозить индийские регуляторы, которые заподозрили ритейлер в коррупции. В конце ноября индийское подразделение Wal-Mart сообщило об отстранении от работы нескольких высокопоставленных сотрудников в рамках расследования этого дела. Сейчас компания ведет расследование по обвинениям в возможных нарушениях американского закона о коррупции за рубежом. В список стран, где проводятся проверки, включены Китай, Бразилия и Индия.

У Wal-Mart довольно скромные планы на этот год – открыть восемь новых торговых точек. У ритейлера уже есть 20 торговых точек в Индии. В последние несколько месяцев Wal-Mart привлек американских юристов для разработки процедур продвижения на рынке Индии и обучения сотрудников.

Сложности адаптации
Но открытие новых магазинов – очень сложный процесс даже для местных жителей. Для этого необходимо получить десятки разрешений и лицензий от различных ведомств. Предприниматели не раз признавались, что были вынуждены платить взятки.

По словам Раджива Бисваса, основным препятствием для либерализации рынка ритейла будет отрицательный настрой оппозиции. Нынешние правила требуют, чтобы сети мультибрендовой торговли согласовывали свои действия с органами государственного управления в каждом индийском штате.

Однако самая большая проблема заключается в адаптации бизнес-моделей ритейлеров на рынке Индии, говорит Амитабх Малл. «Индия – многоконфессиональная страна, здесь 20 официальных языков. Численность населения превышает 1 млрд человек, понять предпочтения потребителей – очень сложная задача. Индийский потребитель, как правило, очень сознательно подходит к покупкам, и цены в стране очень конкурентоспособны», – объяснил он.

Кроме того, иностранным розничным сетям приходится иметь дело с замкнутостью индийского рынка, добавил Аншуман Магазин. Это касается ограничения на импорт, пошлины и налоги. Среди других проблем – нехватка квалифицированной рабочей силы, недостаточное количество доступных офисов в деловых районах больших городов, а также рост цен на недвижимость.

Рентабельность розничных сетей в Индии зависит от их категории. «Рентабельность специализированных магазинов составляет 20 – 25%. Магазины одежды и аксессуаров находятся примерно в диапазоне 15 – 20%. Однако большинство продуктовых ритейлеров пока работают в убыток. Но доходность розничного бизнеса постепенно увеличивается», – рассказал Амитабх Малл.

Эксперты считают, что властям Индии все же придется пойти на уступки, чтобы впустить иностранных ритейлеров. Сейчас страна сильно нуждается в помощи. После десятилетия стремительного экономического роста третья экономика Азии резко затормозила. Замедление длится уже полтора года, а рост экономики уже несколько кварталов подряд не превышает 6%. Многие экономисты считают, что Индия также должна ускорить инфраструктурные проекты и пересмотреть налоговую систему.

Текст: Вера Козубова